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                         新疆天山水泥股份有限公司2002半年度报告摘要

　　重要提示：公司董事会保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

　　公司中期财务会计报告已经五洲联合会计师事务所审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。

　　第一节   重要提示

　　公司董事会保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。

　　公司中期财务会计报告已经五洲联合会计师事务所审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。

　　第二节        公司基本情况

　　一、公司简介

　　股票上市交易所：深圳证券交易所

　　股票简称：           天山股份

　　股票代码：           000877

　　公司董事会秘书：     周林英

　　联系地址：           乌鲁木齐市北京南路钻石城11号银通大厦3楼

　　电话：              （0991）3660418

　　传真：              （0991）3663534

　　公司国际互联网网址： http://www.tianshan.com.cn

　　电子信箱：           [email protected]

　　二、主要财务数据和指标

　　1、报告期内主要财务数据指标

　　　          项目                    2002年6月30日         2001年6月30日

　　净利润（元）                          33628043.24           38409871.14

　　扣除非经常损益后的净利润（元）        33853462.40           38557145.17

　　净资产收益率（％）

　　摊薄                                       4.37％               5.425％

　　加权                                       4.47％               5.567％

　　每股收益（元/股）

　　摊薄                                        0.194                 0.266

　　加权                                        0.194                 0.266

　　每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）     0.264                 0.078

　　项目                                   2002年6月30日            2001年12月31日

　　每股净资产（元）                              4.4367                    4.2427

　　调整后的每股净资产（元）                      4.3758                    4.1725

　　股东权益（不包括少数股东权益）          769111871.34              735483828.10

　　注：

　　扣除非经常损益项目和涉及金额：（元）

　　1 处理固定资产净收益      137241.23

　　2 其他净收入               82383.80

　　3 其他                    445044.19

　　小计                      225419.16

　　2、净资产收益率和每股收益

　　报告期利润                 净资产收益率（％）          每股收益（元）

　　　                      全面摊薄     加权平均     全面摊薄     加权平均

　　主营业务利润             16.97         17.35       0.7531       0.7531

　　营业利润                  4.47          4.57       0.1985       0.1985

　　净利润                    4.37          4.47        0.194        0.194

　　扣除非经常损益后

　　的净利润                  4.40          4.50        0.195        0.195

　　第三节股本变动和主要股东持股情况

　　一、报告期内公司股本未发生变动。

　　二、截止报告期末股东总数为23946户。

　　三、本公司前10名股东的持股情况（截止2001年6月28日交易结束）

　　股东名称                                 持股数量（股）    占总股本比例（％）

　　1. 新疆天山建材（集团）有限责任公司         85824000            49.51

　　2. 新疆石油管理局                            3600000             2.08

　　3. 新疆对外经济贸易（集团）有限责任公司      1800000             1.04

　　4. 新疆金融租赁有限公司                      1800000             1.04

　　5. 中国建筑材料西北公司                      1200000             0.69

　　6. 新疆天山水泥制品有限责任公司              1128000             0.65

　　7. 福建红旗股份有限公司                       373587             0.22

　　8 .陈兰容                                     316760             0.18

　　9. 安秀海                                     285370             0.16

　　10.孙元芳                                     276295             0.16

　　说明：报告期内新疆对外经济贸易（集团）有限责任公司持有的本公司150万股股份被司法冻结。

　　新疆金融租赁有限公司持有的本公司152.4万股股份被司法冻结。

　　持有本公司5％以上股份的股东为新疆天山建材（集团）有限责任公司，占总股本比例为49.51％，报告期内未发生变动。

　　公司前10名股东中，新疆天山水泥制品有限责任公司与新疆天山建材（集团）有限责任公司存在关联关系，新疆天山水泥制品有限责任公司是新疆天山建材（集团）有限责任公司的全资子公司。

　　第四节董事、监事、高级管理人员情况

　　一、报告期内董事、监事和高级管理人员持有本公司股票无变动。

　　二、报告期内董事、监事和高级管理人员变动情况

　　2002年3月12日公司2002年第一次临时股东大会选举张丽荣、贺明华、姚旭明、刘崇生、徐永平、陈仪东、曹亚东、赵志炯出任本公司第二届董事会董事；选举杨志雄、石水泉、姜瀛出任本公司第二届监事会监事,他们与职工代表大会选举产生的职工监事刘晓华、依不拉音.克里木共同组成本公司第二届监事会。

　　2002年3月12日公司第二届董事会第一次会议选举张丽荣为新疆天山水泥股份有限公司董事长；根据董事长的提名，聘任周林英为董事会秘书；聘任贺明华为公司总经理；经总经理提名，聘任姚旭明、朱凤友、李风春、王贵生为公司副总经理；聘任王岩为公司总会计师。

　　2002年3月12日本公司第二届监事会第一次会议选举杨志雄为公司第二届监事会主席。

　　2002年5月20日公司2001年年度股东大会选举姜锡明、田新民为本公司第二届董事会独立董事。

　　第五节管理层讨论与分析

　　一、管理层对财务报告和影响或可能影响公司财务状况和经营成果的重要事项的分析

　　2002年上半年，公司根据战略目标推措施，重点加强市场区域和市场份额的扩大，强化为客户提供优质服务，形成营销战略伙伴。乌昌地区的统一营销管理、销售策略的整体性和分地区分客户的差异性措施以及内部精细化管理措施的落实，实现了公司的主营业务收入和主营业务利润的持续增长，内部水泥综合成本降低，在上半年淡季市场以及区域内投资资金到位率低的情况下，公司上半年财务报告显示，资产负债率维持在安全水平，经营活动产生的净现金流量比较全面地反映了公司的财务状况和经营成果。总体而言，报告期内公司主营业务突出，经营稳健，资产质量和整体经济运行质量良好。

　　公司为抓住西部大开发机遇，重点在扩大企业规模，快速增加市场份额，采取了阶段性价格策略，同时由于今年新疆固定资产投资资金到位率同比去年减少，其中房地产开发的投资减幅较大，公司为巩固原有市场，进一步拓展新市场，对水泥客户实行多体系的价格政策，有效地巩固和拓展了公司的市场范围和份额，但也使公司水泥产品的毛利率较去年同期有所下降，同时公司2002年重点搭建水泥主业迅速做大做强平台，生产规模和市场规模的扩大较大，报告期内的管理费用和财务费用有不同程度的增加，使公司净利润较去年同期有所下降。

　　二、管理层对主要财务数据和指标变动的讨论和分析

　　　                                                            单位：元

　　项  目           2002年1－6月              2001年1－6月          增减幅度（＋，－）

　　主营业务收入     370049563.83              306859531.44               20.59％

　　主营业务成本     238352558.77              200239689.89               19.03％

　　主营业务利润     130549744.24              105190437.50               24.11％

　　管理费用          35320789.43               24126424.19               46.40％

　　财务费用          27964341.30               16861158.72               65.85％

　　投资收益           1147999.19                3607742.76             －68.18％

　　净利润            33628043.24               38409871.14             －12.45％

　　现金及现金等价

　　物净增加额      －52420079.00               13697914.47             －482.69％

　　主要变动项目的说明与分析：

　　1、主营业务收入本期比上年同期增加20.59％，主要原因系2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其所致。

　　2、主营业务成本本期比上年同期增加19.03％，主要原因系2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其所致。

　　3、主营业务利润本期比上年同期增加24.11％，主要原因系2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其所致。

　　4、管理费用本期比上年同期增加46.40％，主要原因系2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后报表合并所致。

　　5、财务费用本期比上年同期增加65.85％，主要原因系报告期内投资项目增加以及2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后报表合并所致。

　　6、投资收益本期比上年同期减少68.18％，主要原因系报告内期减少短期投资。

　　7、净利润本期比上年同期减少12.45％，主要原因系水泥市场需求较去年同期有所减少，水泥销价降低，同时管理费用和财务费用增加所致。

　　8、现金及现金等价物净增加额本期比上年同期减少，主要原因系投资活动产生的现金流出增加。

　　　                                                     单位：元

　　项目         2002年6月30日              2001年12月31日        增减幅度（＋，－）

　　总资产         2559463832.73              2007951112.00               27.47％

　　应收帐款        314560333.51               183074426.22               71.82％

　　存货            267033853.07               155501523.01               71.72％

　　固定资产       1418512288.27              1094402947.51               29.62％

　　应付股利          1177197.73                  734400.00               60.29％

　　股东权益        769111871.34               735483828.10                4.57％

　　主要变动项目的说明与分析：

　　1、总资产期末比期初升高27.47％，主要原因为2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其报表所致。

　　2、应收帐款期末比期初升高71.28％，主要原因为随着水泥市场旺季的来临，赊销客户增多，以及收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其报表所致。

　　3、存货期末比期初升高71.72％，主要原因为市场需求减少，导致存货增加。

　　4、固定资产期末比期初升高29.62％，主要原因为2002年5月收购新疆塔里木水泥有限责任公司、阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权后合并其报表所致。

　　5、应付股利期末比期初升高60.29％，主要原因为合并阿克苏天山多浪报表所致。

　　6、股东权益期末比期初升高4.57％，主要原因为本期净利增长所致。

　　三、管理层对公司经营状况的讨论和分析

　　1、公司的主营业务的范围及经营状况

　　公司的主营业务为水泥产品的开发、研制、生产、销售及相关的技术服务。报告期内，公司以“建立低成本核心竞争能力”为指导，完善新的管理平台，通过制度移植、管理嫁接和文化融合，提高购并后的整合能力，确认了在财务管理上的一致性原则；架构了公司与各控股子公司之间经营管理体系，加强了业务链和企业管理等组织的管理职能和控制职能；在精细化管理中提出和落实生产制造系统和物流运营系统的改进目标，加强了成本控制，在煤、电涨价的情况下，使水泥成本不断下降，经营水平和运营能力提高。报告期内，公司共生产水泥179.48万吨，销售水泥144.38万吨，实行主营业务收入37004.96万元，利润总额5481.76万元，实现净利润3362.80万元，生产经营继续保持了良好的发展势头。

　　2、公司产品的市场占有率情况：公司水泥产品对新疆的市场占有率为40％，较上年同期增长1.4％。（数据统计来源于新疆建材行业管理办公室）

　　四、报告期内投资情况

　　1、报告期内，公司无募股资金或以前募股资金延续使用到本报告期的。

　　2、重大非募股资金投资项目情况

　　本公司为铺设未来三年内主业做优做强的战略管理平台，加大水泥主业投资，扩大在全疆的市场份额，通过技改、新建使公司水泥主业结构进一步合理，实现运营成本降低，提升核心竞争力，报告期内利用自有资金投资水泥主业项目。

　　公司于2002年2月7日与新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司签署了《关于购买水泥熟料生产线项目在建工程资产的协议书》，购买该生产线已完工的项目，包括：煤粉设备、煤破碎堆场及输送、煤预均化堆场及输送、耐火材料库、装载机库、石灰石煤矸石堆场、原料调配库、生料均化库、石灰石破碎、硅石破碎库、石灰石预均化堆场，窑头、窑中、窑尾、熟料库、总控制室等。根据新疆华夏资产评估有限责任公司的评估报告，本次购买范围的资产为1822.15万元。上述正在建设的水泥熟料生产线是新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司依托新疆吐鲁番大河沿地区丰富的石灰石、红土、煤炭等矿产资源而建设，该项目的建设从工艺选型和技术装备上符合国家的水泥结构调整政策，符合国家和新疆的环保政策，可以在一定程度上缓解因产业结构调整和水泥技术新标准的实施带来的天山北坡经济带水泥生产对水泥熟料的需求紧张状况。购买该项目在建工程资产后并完成续建工作，预计2002年10月完工，对于扩大本公司的主业经营能力、扩大本公司的市场份额、推动本公司的持续发展有很大积极作用。

　　本公司于2002年3月10日与新疆天山建材（集团）有限责任公司签署了《股权转让协议》，购买其持有的阿克苏天山多浪水泥有限责任公司（以下简称天山多浪）的40％的股权，以五洲联合会计师事务所审计的净资产值为交易价格，本公司以货币资金支付了4725.39万元的购买款；本公司于2002年3月10日与新疆屯河水泥有限责任公司签署了《股权转让协议》，购买其持有的阿克苏天山多浪水泥有限责任公司（以下简称天山多浪）的15％的股权，以五洲联合会计师事务所审计的净资产值为交易价格，本公司以货币资金支付了1772.02万元的购买款。天山多浪公司位于新疆阿克苏地区，拥有年产40万吨水泥生产经营能力，其水泥产品在阿克苏地区占有相当的市场份额。对天山多浪的整合是本公司水泥主业战略发展的重要目标，也是公司进而继续向南发展的关键一步。天山多浪公司5－6月实现净利润627.11万元，已并入本公司报表。

　　本公司2002年3月10日与新疆天山建材（集团）有限责任公司、新疆金建建材有限公司分别签署了《股权转让协议》，购买新疆天山建材（集团）有限责任公司持有的新疆塔里木水泥有限责任公司（以下简称塔里木公司）94％的股权和金建建材持有的塔里木公司6％的股权，以五洲联合会计师事务所审计的净资产值为交易价格，本公司以货币资金支付了5683.81万元的购买款。至此，本公司拥有塔里木水泥公司，增强了公司在南疆地区水泥市场的控制力，扩大了水泥主业的经营规模，有利于公司在南疆地区的水泥主业发展战略的推进。塔里木水泥公司5－6月实现净利润430.51万元，已并入本公司报表。

　　五、下半年的经营计划：

　　下半年，本公司将面临着更为严峻的产品市场和价格竞争形势。“在变革中增强实力”是公司下半年工作的指导思想。为此，下半年将主要做好以下几项工作：

　　1、充分发挥公司在生产制造系统的低成本和扩大生产规模、提高资产效率方面的低成本，挖掘采购和物流配送优势，重视流动资产的效率，强化以低成本为核心的生产管理，进一步降低生产制造系统的成本，通过成本降低来弥补价格下滑造成的利润损失；

　　2、认真做好应收帐款的管理和分析，注重客户的信誉度和忠诚度，加速货款回收，抓住品种结构调整，扩大销售半径，客观看待营销环境，通过品牌和服务的延伸提高产品的核心价值；

　　3、建立建全各子公司的固定资产数据库，提高资产使用效率，减少不良资产，实现全公司闲置资产的合理优化使用；控制好期间费用。

　　4、通过人员的引进、培训、培养，加快对公司人力资源库的建设。

　　第六节重要事项

　　一、公司治理情况

　　公司严格按照现代企业制度的有关要求规范运作，并在日常工作中不断完善法人治理结构，保证了公司生产经营的良好发展势头。报告期内公司董事、监事及高级管理人员认真学习贯彻《中国证监会、国家经贸委关于开展上市公司建立现代企业制度检查的通知》（证监发2002【32】号），对照《上市公司治理准则》，对本公司建立现代企业制度进行了一次全面检查并形成自查报告，董事会对自查报告进行认真审议后，将自查报告报送了有关部门。

　　公司在今后的运作中将始终以《上市公司治理准则》为准绳，对于公司在治理方面存在的一些不足，及时采取措施加以改进，完善公司治理，向全国一流的水泥企业迈进。

　　二、报告期内，公司无以前期间拟订、在报告期内实施的利润分配方案、公积金转增股本方案或发行新股方案的执行情况。

　　三、报告期内，公司无重大诉讼、仲裁事项。

　　四、报告期内重大资产购买事项

　　2002年2月28日公司第一届董事会第十八次会议审议通过了《关于用自有资金购买新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司水泥熟料项目资产的议案》，决议公告及关联交易公告刊登在2002年3月1日的《中国证券报》和《证券时报》上。

　　2002年3月12日公司第一届董事会第十九次会议审议通过了《关于购买阿克苏天山多浪水泥有限责任公司股权的议案》和《关于购买新疆塔里木水泥有限责任公司股权的议案》，决议公告及关联交易公告刊登在2002年3月14日的《中国证券报》和《证券时报》上。

　　五、报告期内重大关联交易信息

　　1、购买资产及股权发生的关联交易

　　购买资产的关联方为新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司，该交易事项见报告期内投资情况之重大非募股投资情况。

　　购买股权的关联方为新疆天山建材（集团）有限责任公司、新疆金建建材有限责任公司，该交易事项见报告期内投资情况之重大非募股投资情况。

　　2、报告期内其他关联交易事项

　　本公司与控股股东新疆天山建材（集团）有限责任公司及其全资子公司之间存在持续性的关联交易。

　　依据本公司与新疆天山建材（集团）有限责任公司签定的《原材料供应关联价格协议》，报告期内向其控股股东的子公司新疆建材实业有限责任公司支付石灰石、页岩等原材料购货款1339.73万元，占外购原材料的24.52％；

　　依据市场价格，本公司2002年1－6月向控股股东的全资子公司－新疆天山建材（集团）房地产开发有限责任公司销售水泥11072.6吨,单价283.48元/吨,金额313.89万元；

　　报告期内，控股股东的控股子公司和全资子公司向本公司提供货物运输、装卸、设备修理、建筑安装，其结算价格依据双方签定的《货物运输、装卸关联价格协议》、《综合服务关联费用协议》，累计发生额为684.35万元；

　　报告期内，本公司向控股股东新疆天山建材（集团）有限责任公司及其所属子公司销售水、电、汽，销售价格依据双方签定《水、电、汽供应关联价格协议》，累计发生额为158.63万元；

　　3、报告期内与关联方不存在重大债权、债务或担保事项。

　　六、重大合同及履行情况

　　1、报告期内无重大托管、承包、租赁事项。

　　2、担保事项

　　1公司第二届董事会第四次会议通过了《关于与新疆啤酒花股份有限公司建立银行贷款等额互保的议案》，双方互为对方提供按照《担保法》、《贷款通则》中所解释的信用担保方式的银行贷款信用担保，双方互为对方担保的总额最高为：5000万元，有效期壹年，自双方决策机关批准之日起。

　　此次会议还通过了《关于与新疆天山毛纺织股份有限公司建立银行贷款等额互保的议案》。双方互为对方提供按照《担保法》、《贷款通则》中所解释的信用担保方式的银行贷款信用担保，双方互为对方担保的总额最高为：5000万元，有效期壹年，自双方决策机关批准之日起。

　　2报告期内本公司为本公司的控股子公司新疆屯河水泥有限责任公司流动资金贷款担保额为2000万元；为本公司的控股子公司新疆和静天山水泥有限责任公司提供了7500万元的流动资金借款担保。

　　3截止6月30日本公司对新疆国际实业股份有限公司的担保协议已全部解除。

　　3、报告期内，公司没有发生或以前期间发生但延续到报告期内的重大委托理财。

　　4、报告期内，公司或持有公司股份5％以上（含5％）的股东在报告期内没有发生或以前期间发生但持续到报告期的对公司经营成果、财务状况可能产生重要影响的承诺事项。

　　七、公司本期财务报告已经天津五洲联合合伙会计师事务所审计，并出具了标准无保留意见的审计报告。

　　八、其他重要事项

　　1、 2002年6月14日，在新疆昌吉州中级人民法院委托举行的股权拍卖会上，公司通过竞拍，以350万元的成交价取得了新疆第三建筑工程公司持有的新疆和静天山水泥有限责任公司8.76％的股权（新疆昌吉州中级人民法院的裁定书于2002年7月13日收到），有关股权变动手续正在办理中，该股权变动登记完成后，本公司共计持有新疆和静天山水泥有限责任公司74.63％的股权。

　　2、本公司购买新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司水泥熟料生产线在建工程资产后，设立了“新疆天山水泥股份有限公司吐鲁番熟料分公司"、“新疆天山水泥股份有限公司吐鲁番矿业分公司"。新疆吐鲁番天山水泥有限责任公司于2002年6月办理了工商注销手续。

　　3、本公司购买了新疆塔里木水泥有限责任公司的全部股权后拟设立“新疆天山水泥股份有限公司塔里木水泥分公司"，本公司第一届董事会第十九次会议通过的设立“新疆天山水泥股份有限公司巴州水泥分公司"、“新疆天山水泥股份有限公司鄯善水泥分公司"，均因涉及当地政府对税源的把握而未能实现分公司的工商注册登记，对此本公司将做好协调，在近期内完成相应的工商登记工作。

　　4、新疆屯河投资股份有限公司拟收购新疆天山建材(集团)有限责任公司持有的本公司的部分股权，收购完成后新疆屯河投资股份有限公司将持有本公司29.98％的股权，成为本公司第一大股东。股权转让方案已报财政部待批。

　　第七节财务报告

　　一、本公司财务报告经天津五洲联合合伙会计师事务所中国注册会计师陈军、石明霞审计，并出具标准无保留意见的审计报告 “五洲会字（2002）8－343号”

　　二、会计报表及附注

　　（一）会计报表附后

　　（二）会计报表及附注

　　主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法

　　1、会计制度

　　执行《企业会计制度》及其有关补充规定。

　　2、会计年度

　　采用公历制，即每年1月1日起至12月31日止。

　　3、记账本位币

　　以人民币为记账本位币。

　　4、记账基础和计价原则

　　以权责发生制为记账基础，以历史成本为计价原则。

　　5、外币业务核算方法

　　对发生的外币经济业务，按当月一日中国人民银行公布的市场汇价中间价折合人民币计帐。期末对货币性项目中的外币余额按期末市场汇价中间价进行调整，发生的差额，与购建固定资产有关的予以资本化，属于筹建期的计入长期待摊费用，属于生产经营期的计入财务费用。

　　6、现金等价物的确定标准

　　以持有时间短（一般是指从购买之日起三个月到期），流动性强，易于转换为已知金额现金，价值变动风险很小的投资作为确定现金等价物的标准。

　　7、短期投资核算方法

　　短期投资，是指能够随时变现并且持有时间不准备超过1年(含1年)的投资，包括股票、债券、基金等。短期投资按照以下原则核算：

　　（1）短期投资在取得时按照投资成本计量。短期投资取得时的投资成本按以下方法确定：

　　A.以现金购入的短期投资，按实际支付的全部价款，包括税金、手续费等相关费用。实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利、或已到付息期但尚未领取的债券利息单独核算，不构成短期投资成本。

　　B．投资者投入的短期投资，按投资各方确认的价值，作为短期投资成本。

　　C．接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的短期投资，或以应收债权换入的短期投资，按应收债权的账面价值加上应支付的相关税费，作为短期投资成本。

　　D．以非货币性交易换入的短期投资，按换出资产的账面价值加上应支付的相关税费，作为短期投资成本。

　　（2）短期投资的现金股利或利息，于实际收到时，冲减投资的账面价值。

　　（3）处置短期投资时，将短期投资的账面价值与实际取得价款的差额，作为当期投资损益。

　　（4）期末对短期投资按成本与市价孰低计量，对市价低于成本的差额，按单项计提短期投资跌价准备。

　　8、坏账损失的核算方法

　　（1）坏账的确认标准为：

　　A.债务人破产或死亡，以其破产财产或遗产清偿后仍然无法收回；

　　B.债务人逾期未履行其清偿义务，且具有明显特征表明无法收回。

　　（2）对应收账款、其他应收款（以下简称应收款项）采用备抵法核算坏账损失。坏账准备按应收款项帐龄分析计提(如下表)。对确实无法收回的应收款项，经批准后作为坏帐损失，并冲销计提的坏帐准备。

　　帐龄         坏帐计提比例(％)

　　一年以内           3

　　一年至二年        10

　　二年至三年        20

　　三年以上          50

　　9、存货核算方法

　　(1)存货分为：原材料、辅助材料、委托加工材料、在产品、产成品、修理用备件、包装物以及低值易耗品等。

　　(2)存货按实际成本计价，采用永续盘存制确定存货数量。购入并已验收入库原材料、辅助材料、委托加工材料在取得时以实际成本计价，发出时按加权平均法计价。低值易耗品在领用时一次摊销。

　　(3)由于存货遭受毁损，全部或部分陈旧过时和销售价格低于成本等原因造成的存货成本不可收回的部分，期末采用成本与可变现净值孰低计价原则，按单个存货项目的成本高于可变现净值的差额提取存货跌价准备。

　　10、长期投资核算方法

　　(1)长期股权投资

　　在取得时按照初始投资成本入账，初始投资成本按以下方法确定：

　　A.以现金购入的长期股权投资，按实际支付的全部价款(包括支付的税金、手续费等相关费用)作为初始投资成本；实际支付的价款中包含已宣告但尚未领取的现金股利，按实际支付的价款减去已宣告但尚未领取的现金股利后的差额，作为初始投资成本。

　　B．接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的长期股权投资，或以应收债权换入长期股权投资的，按应收债权的账面价值加上应支付的相关税费，作为初始投资成本。

　　C．以非货币性交易换入的长期股权投资，按换出资产的账面价值加上应支付的相关税费，作为初始投资成本。

　　对长期股权投资分别采用成本法或权益法核算。投资额占被投资企业有表决权资本总额20％以下，或虽占20％或20％以上，但不具有重大影响的，采用成本法核算；投资额占被投资企业有表决权资本总额20％或20％以上，或虽投资不足20％但具有重大影响的，采用权益法核算；投资额占被投资企业有表决权资本总额50％（不含50％）以上的，采用权益法核算，并合并会计报表。

　　采用权益法核算时，初始投资成本与应享有被投资企业所有者权益份额之间的差额，作为股权投资差额处理。股权投资差额的摊销期限，合同规定了投资期限的，按投资期限摊销。合同没有规定投资期限的，初始投资成本超过应享有被投资企业所有者权益份额之间的差额，按不超过10年的期限摊销；初始投资成本低于应享有被投资企业所有者权益份额之间的差额，按不低于10年的期限摊销。

　　(2)长期债权投资

　　在取得时按实际成本作为初始投资成本。初始投资成本减去已到付息期但尚未领取的债券利息、未到期债券利息和计入初始投资成本的相关税费，与债券面值之间的差额作为债券溢价或折价，在债券存续期间于确认相关债券利息收入时，采用直线法摊销。

　　(3)期末对长期投资按照账面价值与可收回金额孰低计量，对可收回金额低于账面价值的差额，按单项计提长期投资减值准备。

　　11、委托贷款核算方法

　　委托贷款在短期投资中核算，按期计提利息计入损益。期末对委托贷款按照本金与可收回金额孰低计量，对可收回金额低于委托贷款本金的差额计提减值准备。

　　12、固定资产计价和折旧方法

　　固定资产指使用期限超过一年的房屋、建筑物、机器设备、运输工具及其他与生产、经营有关的设备、器具、工具等。不属于生产、经营主要设备的物品、单价在2000元以上，且使用年限超过两年的也作为固定资产核算和管理。固定资产的分类为：房屋建筑物、机器设备、运输设备、其他设备。固定资产按实际成本计价。

　　(1)固定资产折旧采用平均年限法。

　　(2)期末对固定资产按照账面价值与可收回金额孰低计量，对可收回金额低于账面价值的差额计提固定资产减值准备。

　　13、在建工程核算方法

　　在建工程按各项工程实际发生的支出入账。所建造的资产已达到预定可使用状态时,按工程竣工决算或根据工程预算、造价或工程实际成本估价结转固定资产。因在建工程借款产生的利息支出在固定资产达到预定可使用状态前计入工程成本，之后计入当期财务费用。

　　期末对有证据表明在建工程已经发生的减值,如长期停建并且预计在三年内不会重新开工的在建工程,按照可收回金额低于帐面价值的差额计提减值准备.

　　14、借款费用核算方法

　　借款费用是指因借款而发生的利息、折价或溢价的摊销和辅助费用（包括手续费等），以及因外币借款而发生的汇兑差额。

　　当同时满足（1）资产支出已经发生；（2）借款费用已经发生；（3）为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活动已经开始这三个条件的，在所购建固定资产达到预定可使用状态前发生的借款费用予以资本化。资本化金额以至当期末止购建固定资产累计支出加权平均数与资本化率相乘计算。

　　15、无形资产计价和摊销方法

　　(1)无形资产按实际成本计价，自取得当月起在预计使用年限内分期平均摊销。

　　(2)期末对无形资产按照帐面价值与可收回金额孰低计量，对可收回金额低于帐面价值的差额计提减值准备。

　　16、长期待摊费用摊销方法

　　长期待摊费用按实际发生额核算,在项目受益期内分期平均摊销。

　　17、应付债券核算方法

　　应付债券按实际发行价格核算，债券发行价格总额与债券面值总额的差额，作为债券溢价和折价，在债券的存续期间按直线法于计提利息时摊销。

　　18、收入确认原则

　　(1)商品销售：在将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方，公司不再对该商品实施继续管理权和实际控制权，相关的收入已经收到或取得了收款的证据，并且与销售该商品有关的成本能够可靠的计量时，确认营业收入的实现。

　　(2)提供劳务：按照完工百分比法确认相关的劳务收入。并以劳务合同的总收入、劳务的完成程度能够可靠地确定，与交易相关的价款能够流入，已经发生的成本和完成劳务将要发生的成本能够可靠的计量为前提。如提供的劳务合同在同一年度内开始并完成的，在劳务已经提供、收到价款或取得收取价款的证据时，确认劳务收入。

　　(3)让渡资产使用权：利息收入，按使用现金的时间和适用利率计算确定；他人使用本公司非现金资产，发生的使用费收入按有关合同、协议规定的收费时间和方法计算确定。上述收入的确定并应同时满足：1与交易相关的经济利益能够流入公司；2收入的金额能够可靠的计量。

　　19、所得税的会计处理方法

　　采用应付税款法核算。

　　20、本公司本期内无会计估计变更的事项。

　　21、合并会计报表范围的确定原则

　　根据《合并会计报表暂行规定》及财政部《关于合并报表合并范围请示的复函》等文件规定，合并报表以母公司、纳入合并范围的子公司的会计报表及其他有关资料为依据编制而成。子公司采用的主要会计政策与母公司一致，合并报表范围内各公司间的重大交易和资金往来等，在合并时抵销。

　　纳入合并报表范围的控股子公司

　　单位名称         注册资本   实际投资额    所占权益     业务性质       经营范围

　　　                (万元)      (万元)      比    例

　　新疆巴州天山水

    泥有限责任公司    2,000.00    1,800.00     90.00％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　新疆和静天山水

    泥有限责任公司    2,736.00    2,151.09     74.63％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　新疆屯河水泥有

    限责任公司       35,000.00   17,850.00     51.00％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　新疆鄯善天山水

    泥有限责任公司    1,200.00    1,140.00     95.00％    生产性企业  生产销售各类水泥

　　新疆塔里木水泥

    有限责任公司       5000.00     5683.80    100.00％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　阿克苏天山多浪

    水泥有限责任公司 11,333.00     6497.40     55.00％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　新疆帕米尔水泥

    有限责任公司      2,000.00    1,020.00        51％    生产性企业   生产销售各类水泥

　　2、本期合并范围与去年同期相比的变动情况

　　本公司于2001年12月投资设立的控股子公司新疆帕米尔水泥有限责任公司，本期纳入合并范围。

　　本公司于2002年5月以购买方式取得新疆塔里木水泥有限责任公司100％的股权,本期纳入合并报表范围，新疆塔里木水泥有限责任公司有关性质变更手续正在办理之中。

　　本公司于2002年5月以购买方式取得阿克苏天山多浪水泥有限责任公司55％的股权,本期纳入合并报表范围。

　　第七节   备查文件目录

　　一、载有董事长签名的2002年半年度报告正本

　　二、载有公司法定代表人、总会计师、财务部负责人签名并盖章的会计报表

　　三、载有会计事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件

　　四、报告期内，公司在《证券时报》、《中国证券报》上公开披露的所有文件的正本及原稿

　　五、公司章程

　　新疆天山水泥股份有限公司

　　2002年7月29日　　