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                          四环药业股份有限公司2002年第一季度报告

　　重要提示：本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本报告未经审计。

　　一、公司简介

　　1 公司法定中文名称：四环药业股份有限公司

　　　公司法定英文名称：SIHUAN PHARMACEUTICAL CO., LTD.

　　　公司英文名称缩写：SHPC

　　2 公司注册地址：北京市顺义区南法信地区三家店村北

　　　公司办公地址：北京市西城区阜外大街3号东润时代大厦六层

　　邮政编码：100037

　　公司互联网地址：

　　电子信箱：

　　3 公司法定代表人：陈军

　　4 公司董事会秘书：李金柱

　　　公司证券事务代表：王天霖

　　　联系地址：北京市西城区阜外大街3号东润时代大厦六层

　　  联系电话：(010)68001660

　　传    真：(010)68001816

　　电子信箱：[email protected]

　　5 公司选定的信息披露报纸：《中国证券报》、《证券时报》

　　登载公司年度报告的国际互联网网址：http://www.cninfo.com.cn

　　公司季度报告备置地点：

　　北京西城区阜外大街3号东润时代大厦六层公司董事会秘书处

　　6 公司股票上市交易所：深圳证券交易所

　　　股票简称：四环药业

　　　股票代码：000605

　　二、公司经营情况的回顾与展望

　　(一) 报告期内主要经营情况

　　本报告期内，公司处于正常的经营发展状态，政策法规和行业情况未发生重大变化。

　　一季度公司经营班子在董事会的领导下，重点作了以下四个方面的工作：

　　（1）按照国家有关政策、法规的要求进一步加强了公司的法人治理结构的建设，并对整个公司的管理结构和岗位设置进行了进一步明确和细化。

　　（2）为适应国家医药政策的要求，对将于今年中旬进行的西林瓶改造工程进行了全面的部署和准备工作。

　　（3）为保证生产设备的正常运转，对公司的生产设备进行了全面的检修。

　　（4）为了提高公司员工的业务水平，公司聘请国内知名专家、教授对全体员工通过讲座、观看录像和讨论等方式，进行了生产管理知识的培训。

　　报告期内, 截止2002年3月31日，四环药业总资产为20379.50万元，主营业务收入587.32万元，净利润18.13万元，资产负债率为49 ％，所得税8.93万元，每股收益0.002元，每股净资产为1.25元，净资产收益率为0.18 ％。

　　(二) 报告期内公司主要投资项目

　　1．公司在报告期内无募集资金的使用或报告期之前募集资金的使用延续到本报告期内的情况。

　　2．报告期内非募集资金投资的重大项目情况：

　　公司董事会2002年2月7日召开临时会议，通过了如下决议：

　　第一，鉴于市场的变化决定终止对大豆异黄酮和葡激酶两项技术的收购，同时解除与北京市万绿原科贸发展有限责任公司于2001年2月11日签署的《委托协议书》。

　　第二，决定与武汉海特生物制药股份有限公司、北京市万绿原科贸发展有限责任公司共同设立一家制药公司，注册资本为人民币7000万元。在新设公司中本公司以人民币3850万元现金出资，占注册资本额的55％。（此公告见2002年2月9日《中国证券报》和《证券时报》）。新公司的设立工作目前正在办理之中。

　　3．其他投资情况：

　　本公司2002年1月投资900万元参股北京欧力康保健品科技有限公司。北京欧力康保健品科技有限公司注册资本为人民币3000万元，其中本公司以人民币900万元现金出资，占注册资本额的30％；注册地址为北京市昌平区中关村科技园区昌平园超前路9号。该公司主要从事保健品的生产、研发、销售及其他相关业务。

　　(三) 经营成果以及财务状况的分析

　　1．经营成果方面：

　　（1）经营成果分析：

　　                           　                                             单位：万元

　　项目          2002年1－3月   2001年1－3月   增（＋）减（－％）

　　主管业务收入     587.32          857.14           －31.5％

　　主营业务利润     459.65          176.53            160.4％

　　净利润            18.13        －185.19            109.8％

　　注：由于公司2001年度实施了重大的资产置换，公司所属行业发生变化，造成会计报表项目的本期和同期金额没有可比性。　

　　（2）收益及费用占利润总额的比例　　

　　　                       金额（万元）                占利润总额的比例（％）

　　项目           2002年1－3月  2001年1－12月        2002年1－3月    2001年1－3月

　　利润总额            27.06        1332.92             100.0％          100.0％

　　主营业务利润       459.65        2557.83            1698.6％          191.9％

　　其他业务利润            0           0.42               0.0％            0.0％

　　期间费用           432.59        1206.41            1598.6％           90.5％

　　投资收益                0        －12.09               0.0％          －0.9％

　　补贴收入                0           0.00               0.0％            0.0％

　　营业外收支净额          0         －6.84               0.0％          －0.5％

　　注：由于公司2001年度实施了重大的资产置换，公司所属行业发生重大变化，公司目前的主业为生物制药，具有较高的毛利率水平，造成主营业务利润大幅增加。

　　（3）本报告期内无重大季节性收入及支出发生。

　　（4）本报告期内无重大非经常性损益发生。

　　2、财务状况

　　（1）主要资产项目的情况

　　　               金额（万元）      占总资产的比例（％）

　　项目         期末数    年初数      期末数      年初数

　　总资产       20379.5  21053.61    100.0％      100.0％

　　长期投资      900.00         0      4.4％        0.0％

　　预付帐款     8882.52   8901.95     43.6％       42.3％

　　应收账款     2041.77    1199.9     10.0％        5.7％

　　存货          226.91    199.52      1.1％        0.9％

　　注：

　　1 总资产减少的主要原因是本期偿还了部分债务所致。

　　2 长期投资增加系投资设立北京欧力康保健品科技有限公司。

　　3 应收帐款的增加部分销售货款尚未收回；

　　（2）报告期内本公司无委托理财事宜。

　　（3）资金借贷情况

　　1 未到期债务的借贷情况

　　序号    贷款方                   借款金额（万元）        借款期限

　　1    中国建设银行北京海淀支行        5000         2001.12.21－2002.10.20

　　2    中国民生银行总行营业部          1330         2001.12.31－2002.10.31

　　2 重大逾期债务情况

　　序号    贷款方                    逾期金额   逾期时间    逾期原因  预计还款期

　　1   上海浦东发展银行北京分行     660.43万元     26月    原中联建设    年内

　　　                                                      遗留问题

　　2   中信实业银行                   1100万元     24月

　　3   北汽福田车辆股份有限公司      788.2万元      5月

　　3．或有事项及期后事项

　　（1）重大诉讼、仲裁事项

　　1999年4月本公司与上海浦东发展银行北京分行签订借款合同，借款人民币1000万元，期限一年，北汽福田车辆股份有限公司为本公司提供了担保。2000年11月8日，上海浦东发展银行以本公司未及时偿还借款本息为由在北京市第一中级人民法院起诉本公司和北汽福田车辆股份有限公司。2001年10月15日，北汽福田车辆股份有限公司以其为本公司担保而被法院执行为由，向北京市第一中级人民法院提起诉讼，要求本公司归还其代为清偿款项。（此公告见2001年10月20日《中国证券报》和《证券时报》）经本公司与北汽福田车辆股份有限公司协商，达成和解协议。按照协议约定：本公司已经向北汽福田首期支付400万元，同时北汽福田已经撤消诉讼，其余款项本公司将于2002年3月底之前付清。（此事项已公告，见2002年1月5日《中国证券报》和《证券时报》）

　　2001年10月中信实业银行以本公司未及时偿还借款本息为由在北京市第二中级人民法院起诉本公司、中国对外建设总公司和上海振阳投资管理有限公司。（此事项已于2001年10月26日公告于《中国证券报》和《证券时报》）。2001年11月30日北京市第二中级人民法院向本公司送达了一审民事判决书，判决本公司偿付中信实业银行借款本金1400万元及未付利息及中信实业银行律师费，中国对外建设总公司对此承担连带清偿责任，并由我公司与中国对外建设总公司承担本案案件受理费和保全费。（此事项已于2001年12月1日公告于《中国证券报》和《证券时报》）。目前，本公司正在积极处理此事，争取妥善解决。

　　（2）报告期内，公司无重大对外担保事项。

　　（3）报告期内无重大资产负债表日后事项。

　　三、财务会计报告（未经审计）

　　(一)会计报表

　　　　　　　　　　　　　　　　　　简要资产负债表

　　编制单位：四环药业股份有限公司　　　　　　    金额单位：人民币万元

　　项目              年初数    报告期      项目         年初数     报告期

　　　                          期末数                              期末数

　　流动资产        12,821.00  11,377.23   流动负债    10,762.15  10,069.91

　　长期投资             0.00     900.00   长期负债         0.00       0.00

　　固定资产净值     3,974.68   3,964.34   少数股东权益     0.00       0.00

　　无形资产及其

　　他资产           4,257.94   4,137.93   股东权益    10,291.46  10,309.59

　　资产总计        21,053.61  20,379.50   负债与所有

　　　                                     者权益总计  21,053.61  20,379.50

　　　　　　　　　　        简要利润表

　　编制单位：四环药业股份有限公司　　　　　　　　金额单位：人民币万元

　　项目                  报告期

　　主营业务收入          587.32

　　主营业务利润          459.65

　　其他业务利润            0.00

　　期间费用              432.59

　　投资收益                0.00

　　营业外收支净额          0.00

　　所得税                  8.93

　　净利润                 18.13

　　(二)财务报表附注

　　1、与前一定期报告相比，会计政策、会计估计以及财务报表合并范围无重大变化；

　　2、季度财务报告采用的会计政策与年度财务报告相比，没有重大差异；

　　3、本公司没有应纳入财务报表合并范围而未予合并的子公司。四、备查文件目录

　　（一）载有董事长亲笔签名的季度报告正文。

　　（二）载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表；

　　（三）报告期内在《中国证券报》、《证券时报》上公开披露过的所有公司文件正本及公告原稿。

　　附录1：四环药业股份有限公司2002年3月31日资产负债表

　　附录2：四环药业股份有限公司2002年1－3月利润表

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　四环药业股份有限公司

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　2002年4月23日