重要提示：本公司董事会保证本报告所载资料不存在任何重大遗漏、虚假陈述或者严重误导，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及及连责任。
一、公司简介
公司法定中文名称：上海中国国际旅行社股份有限公司
英文名称：SHANGHAI CHINA INTERNATIONAL TRAVEL SERVICE CO.，LTD
英文缩写：SCITS
公司注册地址：上海市浦东南路555号
办公地址：上海市北京西路1277号
邮政编码：200040
公司法定代表人：宋超麒先生
董事会秘书：朱谔言先生
公司董事会授权代表：鞠新兴先生
联系地址：上海市北京西路1277号8楼
电话：(021)62898899-239
传真：(021)62893487
股票上市地：上海证券交易所
股票简称：国旅B股
股票代码：900929
二、主要财务指标
项目 1999年1-6月 1998年1-6月
净利润(元) 5850719 10266241
股东权益(元) 395627675 385171107
每股收益(元) 0.044 0.077
净资产收益率(%) 1.48 2.67
每股净资产(元) 2.98 2.91
调整后每股净资产(元) 2.87 2.82
注：主要财务指标计算方法：
每股收益=净利润／报告期末普通股股份总数
净资产收益率=净利润／报告期末股东权益×100%
每股净资产=报告期末股东权益／报告期末普通股份总数
调整后每股净资产=(报告期末股东权益-三年以上的应收款项-待摊费用-待处理(流动、固定)资产净损失-开办费-长期待摊费用)／报告期末普通股股份总数。
三、股本变动和主要股东持股情况
1、股本变动情况
数量单位：股
期初数 本次变动增减 期末数
(一)、尚未流通股份
国家股 66556270 66556270
尚未流通股份合计 66556270 66556270
(二)、已流通股份
境内上市的人民币普通股 66000000 66000000
已流通股份合计 66000000 66000000
三、股份总数 132556270 132556270
2、公司主要股东持股情况
股东名称 持股数 占总股本比
例(%)
国家股 66556270 50.21
TOYO SECURITIES ASIA LTD.A／C CLIENT 6283650 4.74
WAH CHUN INTERNATIONAL LIMITED 1846460 1.39
NAITO SECURITIES CO.，LTD 1574600 1.19
展佳国际发展有限公司 1541210 1.16
申银万国证券有限公司 1429000 1.08
宋月娱 853930 0.64
NIKKO SECURITIES TOKYO LTD. 702000 0.53
UNION INVESTMENT LUXEMBOURG S.A.
RE：EM FERNOST FONDS(LUX) 670500 0.51
CBNY S／A PNC／SKANDIA SELECT FUND／CHINA EQUITY AC
662610 0.50
注：①本报告期末公司股东计有3658户，其中B股股东3657户。
②国家股股东期末持有6656270股，本报告期内持股数未发生变化。
③经本公司判断尚无发现前10名股东之间存在关联关系。
④持股5%以上股东的股份未发生质押、冻结等情况。
四、经营情况的回顾与展望
1、上半年主要经营情况：
公司主要经营业务为组织海外游客入境旅游、中国公民国内旅游和出境旅游、交通票务代理以及物业出租等。
上半年公司外联组团31430人次、接待67077人次，分别比上年同期上升25.44%和18.67%；组织中国公民国内旅游22748人次、出境旅游11116人次，分别比上年同期上升29.09%和133.53%。
上半年公司营业收入为228555973元、净利润为5850719元，分别比上年同期上升17.88%和下降43.01%。利润下降的主要原因系亚洲金融危机对旅游市场的负面影响尚无根本性转变，欧元贬值在一定程度上制约了欧洲游客的旅游消费，旅游市场上无序的削价、压价竞争以及无证经营、超经营等不规则行为对本公司的干扰仍很严重，以及公司票务代售和物业出租的利润贡献下滑、部分下属企业和联营企业出现亏损等。虽然本公司外联组团和入境接待的市场占有率在全市国际旅行社中仍位居第一，且上半年游客人数和营收呈恢复性增长，但因上述综合因素导致利润与上年同期相比仍出现较大滑坡。
2、经营环境的变化及影响：
受亚洲金融危机冲击、欧元贬值、北约轰炸我驻南使馆以及国内旅游市场无序竞争加剧等因素影响，本公司旅游营收和利润均有不同程度下降；票务代售业务在民航代售网点不断增加而折扣优惠减少的情况下，营收和利润也有所下降；物业出租因市场供大于求，导致价格下浮，收支相抵略有盈余。目前，公司业务处于低利、微利的经营环境。
自今年8月起，市旅委将采取措施，开展旅行社行风建设和市场专项治理，大力整顿旅行社市场秩序，查处并取缔无证、非法和超范围的经营行为，树立良好的上海旅游业形象。该专项治理措施将有助于推动本市旅游市场健康、有序地发展。
3、公司投资情况：
本报告期内公司未募集资金，亦无报告期前募集的资金延续使用到本报告期内。
4、下半年计划：
公司将继续抓住树品牌、建网络、促销、出产品四个环节，不畏艰难，趋利避害，发挥优势，推进经营，着重做好以下几项工作：
①调整经营机构，转变经营机制，完善今年新设立的会议商务旅游中心，订房中心、网点经营部等经营部门及其职能，推动产品系列化、经营网络化发展，根据以市场需求开发销售产品的经营原则，适时、适事、适地、适人地市场定位，发挥国旅品牌优势，不失时机，灵堂活经营，以适应和满足旅游市场的不同需求，巩固和提高市场占有率。下半年围绕国庆五十周年、澳门回归祖国、迎接二十一世纪等重大庆典活动，以及师生暑期活动的需求，开设祖国成就游、澳门回归游、跨越世纪游、革命圣地游、教育考察游等集庆典、教育、娱乐、休闲于一体的境内外旅游项目，并根据国籍、年龄、职业、文化程度、兴趣爱好的不同开辟不同的旅游线路。
②加强横向联合，共同协调发展，与其他旅游机构和组织共同合作开发上海都市旅游节目，积极参与"上海一日旅行社有限公司"的经营，以一日游、一景游、一线游等多种方式，推进"吸引千百万人游上海"的活动。同时下半年要重点围绕"上海旅游节"、"万国邮联大会"、"。99《财富》全球论坛上海年会"等，做好大型团队的接待工作和会议旅游、商务旅游等的组织工作。
③运用金融工具，引导旅游消费，与银行金融系统合作开设旅游贷款、旅游保险等项目，挖掘潜在客源，扩大消费来源，推进贷款消费。
④改进服务方式，改善经营手段，通过代理、被代理、互联网络、互通有无等有利于打开新局面的各种有效方式，打破内部分割式、外部封闭式的经营现状；加强促销，变店堂式经营为社会化经营，以旅游主业带动和促进多种经营共同发展，力争各项业务在总量上有新的突破。
⑤深化内部改革，调整内部结构，通过"关、停、并、转"等多种途径，扭转下属有关亏损企业效益下滑的局面；通过内部机构和劳动岗位的撤、并、转以及一岗多职、一专多能的改革，提高工作效率和经济效益。
⑥探索资本经营，推进资产重组，通过置换、转让、出租等可行方式，优化资产配置和资本结构，增强公司资本和资产的运行活力，力求资本和资产的增收、增益、增值的更大效果，提高公司竞争能力和盈利能力。
五、重要事项
1、经1999年5月28日公司第七次股东大会审议决定，公司1998年度不分配股利，也不以资本公积金转增股本。
2、经1999年5月28日公司第七次股东大会批准，继续聘请沪江德勤会计师事务所为本公司1999年度财务报告的审计机构。
3、经1999年3月25日董事会临时会议决定，与上海旅游集散中心等单位共同出资设立"上海一日旅行社有限公司"，本公司出资80万元人民币，占总股本的22.86%。
4、本报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项。
5、本公司将支出约100万元人民币全面更新公司计算机系统，新系统计算机具备已解决计算机2000年问题的承诺书。公司正按计划于7月至9月间对新系统作全面的检查和复验，以确保顺利进入二十一世纪。
六、财务报告(未经审计)
(一)、会计报表(见附表)
(二)、会计报表附注
1、公司本期会计政策和会计核算方法与上年度执行的会计政策和会计核算方法相同，没有发生变化。
2、公司执行的会计制度是《股份有限公司会计制度》。
3、合并会计报表的合并范围与1998年年度报告相比，没有发生变化。
4、关联关系及其交易的披露
(1)存在控制关系的关联方：
名称 注册地 注册资本 与本公司关系 经营范围
上海国旅广告公司
上海 人民币600000元 子公司 旅游广告业务
东申国际旅游贸易公司
上海 人民币1200000元 子公司 旅游及商品批发
零售业务
上海旅游公司 上海 人民币10000000元 子公司 旅游业务
上海阳光大酒店 上海 人民币9340000元 子公司 酒店业务
上海天际信息传播有限公司
上海 人民币300000元 子公司 信息传送服务
上海运伦涂布材料有限公司
上海 美元1120000元 子公司 涂布生产
上海金安大酒楼 上海 人民币4500000元 子公司 餐饮服务
(2)不存在控制关系的关联方：
名称 与本公司关系
上海龙门宾馆 联营
中国东方航空国际有限公司 联营
上海旅游(香港)有限公司 联营
上海金盾通信技术有限公司 联营
上海一日旅行社有限公司 联营
(3)公司与上述关联公司在本年度发生的重大关联交易：
债权债务往来情况
科目 关联公司名称 期末数 期初数
人民币元 人民币元
应收帐款
上海旅游(香港)有限公司 633193 639032
中国东方航空国际旅游运输有限公司 3716 4638
其他应收款 上海龙门宾馆 5172 1902
中国东方航空国际旅游运输有限公司 192594 122598
834675 768170
应付帐款 上海龙门宾馆 3901 3283
其他应付款 上海旅游(香港)有限公司 80651 83934
84552 87217
5、合并报表主要项目注释
(1)短期投资
期末数 期初数
人民币元 人民币元
债券投资 10100000
今年收回国债回购业务投资10100000元。
(2)应收票据 期末数 期初数
人民币元 人民币元
1603206 422289
增加原因主要是营业收入款中票据增加。
(3)应收股利
期末数 期初数
人民币元 人民币元
上海国建旅游装饰工程有限公司分红 50000 225000
上海浦东发展银行98年红利 735000
上海爱建股份有限公司红利 1930
786930 225000
(4)应收帐款
应收帐款帐龄分析如下：
期末数 期初数
人民币元 % 人民币元 %
1年以内 61930443 87 54542937 83
1至2年 5383551 8 7800809 12
2至3年 2997219 4 2928592 4
3年以上 269486 1 303814 1
70580699 100 655576152 100
应收帐款余额中无持公司5%以上股份的股东欠款。
(5)其他应收款
其他应收款帐龄分析：
期末数 期初数
人民币元 % 人民币元 %
1年以内 7345023 78 7078287 83
1至2年 221398 2 202664 2
2至3年 1268716 14 1218738 14
3年以上 568646 6 92097 1
9403783 100 8591786 100
其他应收款余额中无持公司5%以上股份的股东欠款。
(6)存货及跌价准备
期末数 期初数
金额 跌价准备 金额 跌价准备
原材料 2746154 2916103
在产品
产成品 1078684 603436 1140521 603436
库存商品 1429133 - 1949110
房地产开发品 302980 - 302980
5556950 603436 6272714 6034365
库存商品减少原因主要是控股公司天际信息传播公司BP机库存减少。
(7)待摊费用
类别 原始金额 期初数 本期增加 本期摊销 期末数
人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元
94年期初存货已征税款
419350 74415 - 37207 37208
其他费用 3466713 2358078 4742796 4692012 2337858
3886063 2432493 4742796 4729219 2446070
94年期初存货已征税款及本年摊销(抵扣)数已经税务当局核准。
(8)长期股权投资
期初数 本期增加 本期权益减少 合并价差摊销 本期减少 期末数
人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元
长期股权投资
80366628 800000 45423 81121205
股票投资详细情况如下：
被投资公司名称 股份类别 股票数量 占被投资单位 投资金额
注册资本比例 人民币元
交通银行 法人股 31500000 0.27% 39375000
上海浦东发展银行 法人股 500000 0.0249% 6550000
申银万国证券股份有限公司
法人股 1012141 0.077% 2000000
上海豫园旅游商城股份有限公司
法人股 7267260 1.69% 6976370
上海新锦江大酒店股份有限公司
法人股 475200 0.1137% 1560000
上海华联商厦股份有限公司
法人股 179685 0.056% 556800
上海爱建股份有限公司
法人股 22176 0.0067% 93400
57111570
其他股权投资本年变动情况如下：
被投资公司名称
投资期限 投资比例 期初数 去年增(减)数 期末数
上海龙门宾馆 无期限 30%
--初始成本 7500000 7500000
--损益调整 4879790 (734388) 4145402
中国东方航空国际旅游运输有限公司
10年 49%
--初始成本 3920000 3920000
--损益调整 3008584 699710 3708294
上海旅游(香港)有限公司 24.5%
--初始成本 224320 224320
--损益调整 1165512 1165512
上海国建旅游装饰工程有限公司
15年 5%
--初始成本 127500 127500
上海金盾通信技术有限公司
10年 29.40%
--初始成本 1960000 1960000
上海阳光大酒店 无期限 53.1%
--股权投资差额 469352 469352
上海一日旅行社有限公司
10年 22.86%
--初始成本 800000 800000
--损益调整 (10745) (10745)
23255058 754577 24009635
上海一日旅行社有限公司为发展本市旅游而设立，总投资350万元，5月份正式营业，公司已按权益法并入其利润。
(9)长期债权投资
期初数 本期增加 本期减少 期末数
人民币元 人民币元 人民币元 人民币元
长期债权投资 965852 30000 995852
本年末，其他债权投资的详细情况如下：
债券种类 面值 年利率(%) 购入金额 到期日
人民币元 人民币元
高尔夫球场会员证 856852 856852
福克赛艇会员证 109000 109000
浦东建设债券 30000 6.2% 30000 2004年2月
995852 995852
(10)在建工程
工程名称 期初 本期 本期完工 本期其他 期末 工程 资金
余额 增加数 转出数 减少数 余额 进度 来源
国安大厦
14835288 14835288 10% 自有
国旅大厦装修工程
10266606 10266606
其他
2220612 892398 228525 43612 2840873
17055900 11159004 10495131 43612 17676161
国旅大厦装工程增加原因主要是支付工程款7928470元。
(11)长期待摊费用
种类 期初金额 本期增加额 本期减少数 本期摊销额 期末余额
房屋使用权
4251171 63276 4187895
职工分房差价
6189238 324183 5865054
技术咨询费 470682 128991 341691
电贴费 168834 5412 163422
装修费 1626630 19033 369142 1276521
电脑核算系统 408810 408810
12706555 427842 891004 12243393
(12)预收帐款
期末数 期初数
人民币元 人民币元
12655171 7311212
期末比期初增加5343959元，主要是境外游预收款增加。
(13)应付工资
期末数 期初数
人民币元 人民币元
532082 1194361
应付工资减少主要是98年结余工资减少
(14)应付股利
期末数 期初数
人民币元 人民币元
国家股(A股) 18151710
联营公司应付红利 444952
444952 18151710
本年支付了国家股红利18151710元，增加的应付股利444952元是上海天际信息传播有限公司应付上海阳天科技有限公司98年分红。
(15)财务费用
本年累计数 上年累计数
利息支出 3460800 7170748
减：利息收入 564760 3420197
汇兑损失 274735 252967
减：汇兑收益
其他 36434 128313
3207209 4131831
(16)投资收益
本年累计数 上年累计数
股票投资收益 187018 1796403
股票转让收益
债权投资收益 8727 614897
非控股公司分配来的利润 50000 112500
按权益法确认的收益 -45422 -542235
股权投资转让损失 - -589292
长期股权投资差额摊销
其他 24205
1840323 1416478
(17)营业外支出
本年累计数 上年累计数
罚款 1583 13250
其他 244268 81781
245851 95031
营业外支出增加主要原因是控股子公司阳光大酒店对债权物资处理发生的损失225350.96元。
6、或有事项
本公司无或有事项
7、承诺事项
本公司无承诺事项
8、资产负债表日后事项
本公司无资产负债表日后事项。
七、备查文件
1、载有董事长新笔签名的中期报告文本。
2、载有法定代表人、财务负责人、会计经办人员亲笔签名盖章的会计报告。
3、公司章程。
上海中国国际旅行社股份有限公司
1999年8月20日