重要提示
本公司董事会保证本报告所载资料不存在任何重大遗漏、虚假陈述或者严重误
导，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
一、公司简介
1、公司法定名称
中文：南京水运实业股份有限公司
英文：NANJING WATER TRANSPORT INDUSTRY CO.,LTD.
2、公司注册地址：南京经济技术开发区
公司办公地址：南京市中山北路241号江苏华侨大厦十楼
邮政编码：210009
3、公司法定代表人：李宗琦
4、公司董事会秘书：曾善柱
联系电话：025-3720378
联系传真：025-3709524
5、公司股票上市地：上海证券交易所
股票简称：南京水运
股票代码：600087
二、主要财务指标
项 目 1998年6月30日 1997年6月30日
1、净利润（万元） 2839.61 1733.34
2、股东权益（万元） 52479.18 49388.01
3、每股收益（元/股） 0.228 0.139
4、净资产收益率（%） 5.41 3.51
5、每股净资产（元/股） 4.20 3.96
6、调整后的每股净资产（元/股） 4.20 3.96
注：主要财务指标的计算方法
每股收益=净利润/报告期末普通股股份总数
净资产收益率=净利润/报告期末股东权益×100%
每股净资产=报告期末股东权益/报告期末普通股股份总数
调整后的每股净资产= （报告期末股东权益－三年以上的应收帐款－待摊费用
－待处理资产净损失－开办费－长期待摊费用）/报告期末普通股股份总数
三、股本变动和主要股东持股情况
1、股本变动情况 数量单位：股
期初数 本次变动增减 期末数
（一）尚未流通股份
1、发起人股份 67,836,400 － 67,836,400
其中：
国家拥有股份
境内法人持有股份 67,836,400 － 67,836,400
外资法人持有股份
其它
2、募集法人股 21,949,600 － 21,949,600
3、内部职工股
4、优先股或其他
尚未流通股份合计 89,786,000 － 89,786,000
（二）已流通股份
1、境内上市的 35,000,000 － 35,000,000
人民币普通股
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
已流通股份合计 35,000,000 － 35,000,000
三、股份总数 124,786,000 － 124,786,000
注：报告期内股本无变动。
2、主要股东持股情况
股东名称 年末持股数（股）
（1）南京长江油运公司 47,636,400
（2）中国工商银行重庆市分行 3,600,000
（3）巴陵石化长岭炼油化工总厂 3,200,000
（4）中国石化九江石油化工总厂 3,200,000
（5）中国石化安庆石油化工总厂 3,200,000
（6）中国石化武汉石油化工厂 2,600,000
（7）中国石化荆门石油化工总厂 2,000,000
（8）中国石化金陵石油化工公司 2,000,000
（9）中国石化销售中南公司 2,000,000
（10）中国石化销售华东公司 2,000,000
报告期内主要股东股份没有变动。
本公司前10名股东中，第3至第10名股东均隶属于中国石油化工集团公司。
3、南京长江油运公司持有本公司38.17%的股权，系唯一持股5% 以上的法人股
东， 其所持本公司的股份未发生质押、冻结等情况。
四、经营情况的回顾和展望
1、公司报告期内主要经营情况
本公司主要从事南京以上长江沿线及沿海石油及化学制品储运，主要客户为长
江沿线的各大石化企业。今年以来，由于受国际油品价格下跌的影响，大量的进口
和走私成品油充斥国内市场，长江沿线的各大石化企业出现销售不畅、成品油库存
积压的现象，原油加工量比去年同期有所减少。公司在董事会的领导下，顺利实施
了船舶收购计划，实现对所属船舶集中、统一的管理，坚持“严谨认真、规范运作、
创一流管理、争一流效益”的工作方针，以经济效益为中心，以规范管理为手段，
充分挖掘增收节支潜力，扎扎实实地开展了船舶运输生产过程中的各项经营管理工
作，使因市场疲软对公司运输生产造成的不利影响降低到最低限度。上半年，公司
完成货运量665.8万吨，周转量43.96亿吨千米，实现运输收入15350万元， 分别比
去年同期增长了150.11%、150.63%和 77.50%， 分别为年度计划的47.56% 、 46
.13%和45.31%。
2、公司投资情况
（1）募集资金使用情况
本公司1997年发行股票所募集的资金，已全部投向招股说明书中承诺的投资项
目，其中最后一个项目购置一艘2000KW拖轮，于1998年元月完工投入使用，并已产
生效益。
（2）其它投资情况
1997年12月29日公司二届三次董事会通过，并经1998年4月8日公司股东大会批
准，利用银行贷款1.3亿元收购控股公司南京长江油运公司78 艘驳船的投资计划，
于1997年12 月31日付诸实施，本公司受益期从1998年元月1日起算，1-6 月份实现
运输收入4549万元。
3、今年以来，由于受国际油品价格下跌的影响， 长江原油运输市场一度受到
冲击，致使公司上半年的运输生产没有达到预定的进度，经济效益受到一定的影响。
为整治国内油品市场，国家已经采取了一系列措施：严格控制成品油进口，从5 月
22 日起进口成品油必须获国家计委等三个部委的联合批文；坚决打击走私成品油；
从6月1日起国内原油和进口原油价格并轨，从6月5日起统一成品油销售价格；组建
石油、石化两个集团，使我国石化行业形成上下游、内外贸、产供销一体化的格局。
这些措施为规范国内油品市场的有序竞争已产生了积极的影响，从6月份开始， 沿
江各石化企业普遍产销两旺， 本公司的运输生产已走向正轨。
4、下半年计划
（1）抓住当前运输市场复苏的有利进机，进一步做好货源组织工作， 继续加
大揽货力度，努力拓宽揽货渠道，确保公司货源稳中有增。
（2）加强船舶的维修保养，合理安排船舶修理， 提高船舶设备的技术状况，
为运输生产提供充足的运力保障。
（3）认真落实长江洪水期航行安全措施， 根据交通部要求建立安全管理新机
制， 确保船舶航行安全。
（4）加强成本控制工作，严格按照成本承包指标，做好成本管理、 监督和考
核工作，进一步压降成本开支。
（5）继续做好油品经营，扩大贸易收入，加强对市场的调查和研究， 积极发
展主业以外的多种经营项目，开拓新的经济增长点。
（6）配合中介机构尽快完成配股申报材料的修改、审定和报批工作， 争取公
司配股方案在下半年尽早实施。
五、重要事项
1、1998年4月8日公司股东大会年会通过的1998年配股议案， 根据新的规范要
求， 拟定于1998年8月10日召开临时股东大会再次审议，召开临时股东大会的通知
刊登在7月10日的《上海证券报》和《中国证券报》上。
2、公司股东大会年会通过的1997年度利润分配方案为每 10股派发现金红利3
.50 元（含税），此分配方案已于1998年6月2日实施完毕。
3、本报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项。
公司在1997年度报告中披露的诉丹阳市鸿雁轧钢厂拖欠144万元人民币案， 由
于该厂已被法院裁定破产还债，公司已向法院递交了债权申报书，目前该厂仍在清
算中。
4、公司从1997年12月31日利用银行贷款收购控股公司南京长江油运公司的 78
艘驳船,本公司受益期从1998年元月1日起算，1-6月实现运输收入4549万元， 占公
司同期总收入的29.64%。
5、重大关联交易事项
关联交易方为本公司的控股公司南京长江油运公司及其全资子公司南京长航物
资供应公司。本报告期内关联交易为：
根据本公司与南京长江油运公司签订的《服务合同》，由该公司及其全资子公
司为本公司提供通讯导航、物资供应、后勤保障等服务，本公司按照市场价或国家
标准价支付费用。本报告期内涉及交易金额为1661万元。本公司利用控股公司的后
勤保障系统，避免了重复投资和设置机构，有利于提高经济效益。
6、公司聘任南京会计师事务所为审计机构。
7、重大合同、担保事项
公司分别于1998年元月16日、5月14日为南京长江油运公司向银行贷款1000 万
元、130 0万元提供担保，期限分别为11个月和一年。
六、财务报告
（一）审计意见
本次中期财务报告，业经南京会计师事务所注册会计师杜文俊、伍敏审计，并
出具无保留意见的审计报告。
（二）会计报表（附后）
（三）会计报表附注
1、公司采用的主要会计政策
（1）本年度执行财政部颁发的《股份有限公司会计制度》。
（2）会计核算方法：本年度与上年度的会计核算方法无重大变化。 （没有计
提存货跌价准备）。
2、会计报表注释
（1）应收帐款
a.帐龄分析
项目 期 初 数 期 末 数
帐龄 金额(元) 百分比(%) 金额(元) 百分比(%)
1年以内 37,305,745.73 100 59,318,129.19 100
1-2年
2-3年
3年以上
合 计 37,305,745.73 100 59,318,129.19 100
应收帐款期末余额为59,318,129.19元，是沿江石化厂欠我公司的运费。
b.无应收持本公司5%以上股份的股东单位款项。
（2）其他应收款
项目 期 初 数 期 末 数
帐龄 金额(元) 百分比(%) 金额(元) 百分比(%)
1年以内 1,313,908.70 33.52 7,316,321.35 74.99
1-2年
2-3年 1,000.00 0.03
3年以上 2,604,908.99 66.45 2,440,000.00 25.01
合计 3,919,817.69 100 9,756,321.35 100
主要非关联往来款项列示：
单位 欠款原因 金 额(元)
丹阳市鸿雁轧钢厂 公司预付钢材款未收回 1,440,000.00
扬中久丰物资公司 处理报废油轮 1,000,000.00
合 计 2,440,000.00
其他应收款比年初增加了5,836,503.66元，主要是随船舶艘数增加，使船舶借
用的周转金增加，以及船舶海损修复应收保险公司的赔款。
（3）存货
项目 期初数(元) 期末数(元)
燃 料 3,460,877.08 1,920,000.00
润 料 517,142.55 256,340.00
合 计 3,978,019.63 2,176,340.00
存货为船舶所存燃、润料。未提存货跌价准备。
（4）固定资产及累计折旧 项 目 期初价值 本年增加
本年减少 期末价值
a.原值 (元) (元) (元) (元)
运输船舶 1,169,758,742.07 21,819,915.36 477,806,400.00 713, 772,257.43
通讯设备 81,160 6,565 87,725
办公设备 562,222.07 305,300 867,522.07
房 屋 11,870,743.47 9,234 11,879,977.47
合 计 1,182,272,867.61 22,141,014.36 477,806,400.00 726,607,481.97
b.累计折旧
运输船舶 577,197,391.86 33,992,240.23 477,806,400.00 133,383,232.09
通讯设备 33,173.80 4,984.62 38,158.42
办公设备 189,894.43 32,164.82 222,059.25
房 屋 633,940.70 144,958.54 778,899.24
合 计 578,054,400.79 34,174,348.21 477,806,400.00 134,422,349.00
c.净值 604,218,466.82 592,185,132.97
固定资产增加22,141,014.36元，其中运输船舶21,819,915.36元是由在建工程
转入。
固定资产原值和累计折旧减少477,806,400.00元，是因为本公司于97年6 月、
12 月购买的106艘驳船原按重置完全价入帐，现根据《股份有限公司会计制度》的
规定， 调整为按评估价值即实际支付的价款入帐，固定资产原值、 累计折旧同时
减少。
（5）在建工程
工程名称 预算数(元) 期初数(元) 本期增加 期末数 资金来源 工程
(元) (元) 进度
2000KW拖轮 20460000 16938852.85 4881062.51 0 银行贷款 100%
中保付住宅 7726950 4620000.00 2334255.00 6954255.00 其他来源 90%
2000KW拖轮于今年元月份完工投入使用，建造款全部转入固定资产。
（6）财务费用
类 别 上年同期数(元) 本期发生数(元)
利息收入 -121,572.87 141,971.88
减：利息支出 748,049.50 3,214,952.75
手续费 802.10 1,543.70
合计 627,278.73 3,074,524.57
（7）其他业务利润
上年同期其他业务利润为164,355.71元,本期实现244,516.88元,系油制品贸易
利润。
（8）投资收益
上年同期投资收益实现191,742.47元，主要为股票投资和联营分利所得，本期
投资收益未发生。
（9）营业外收入、支出
a.营业外收入上年同期为4,380,164.45元，主要为股票发行无效申购利息所得，
本期未发生。
b.营业外支出，上年同期营业外支出为57,901.66元，本期发生79,661.93元，
系交地税副食品发展基金和市场物价调节基金。
3、关联方关系及其交易的披露
（1）存在控制关系的关联方情况
a.存在控制关系的关联方
企业名称 注册地址 主营业务 与本公 经济性质 法定代表人
司关系 或类型
南京长江 南京市中山 长江干线、沿海石油 控股 国有企业 王一定
油运公司 北路324号 及化工产品运输
b.存在控制关系的关联方的注册资本及其变化
企业名称 注册资本
南京长江油运公司 34,832万元
c.存在控制关系方所持权益及其变化
企业名称 金额 比例
南京长江油运公司 4763.64万元 38.17%
d.存在控制关系的关联方应收应付款项
企业名称 项目明细 1998.6.30 1997.12.31
其他应付款 南京长江油运公司 购船尾款 39747333.91 69686284.00
代垫款 1917529.78 4504720.61
（2）不存在控制关系的关联方情况
a.不存在控制关系的关联方
企业名称 与本公司关系
南京长航物资供应公司 同属控股公司控制
b.不存在控制关系的关联方交易
企业名称 交易内容 金额（元）
南京长航物资供应公司 委托供应燃、润料等 16,608,115.87
c.不存在控制关系的关联方应收应付款项
企业名称 1998.6.30 1997.12.31
其他应收款 南京长航物资供应公司 323,660.00 /
其他应付款 南京长航物资供应公司 1,310,599.57 /
备查文件
公司在办公地点备置了齐备、完整的备查文件供查阅，备查文件包括：
1、载有董事长亲笔签名的中期报告文本；
2、载有法定代表人、财务负责人、会计经办人员亲笔签名并盖章的会计报表；
3、载有会计师事务所盖章、注册会计师亲笔签名并盖章的审计报告正本；
4、公司章程。
南京水运实业股份有限公司
一九九八年八月一日
资产负债表
１９９８年６月３０日
编制单位：南京水运实业股份有限公司 单位：元
资产 行次 年初数 期末数
流动资产：
货币资金 1 35607191.58 13308400.54
短期投资 2
减：短期投 3
资跌价准备
短期投资净额 4
应收票据 5 1310000.00 900000.00
应收股利 6
应收利息 7
应收帐款 8 37305745.73 59318129.19
减：坏帐准备 9 186528.73 186528.73
应收帐款净额 10 37119217.00 59131600.46
预付货款 21 2822433.85 29.99
应收补贴款 24
其他应收款 25 3919817.69 9756321.35
存货 30 3978019.63 2176340.00
减：存货变 31
现损失准备
存货净额 32 3978019.63 2176340.00
待摊费用 33
待处理流动资产 34
净损失
一年内到期的 35
长期债券投资
其他流动资产 36
流动资产合计 39 84756679.75 85272692.34
长期投资：
长期股权投资 40
长期债权投资 41
长期投资合计 42
减：长期投资 43
减值准备
长期投资净额 44
固定资产：
固定资产原价 45 1182272867.61 726607481.97
减：累计折旧 46 578054400.79 134422349.00
固定资产净值 47 604218466.82 592185132.97
工程物资 48
在建工程 49 21558852.85 6954255.00
固定资产清理 50
待处理固定资 51
产净损失
固定资产合计 53 625777319.67 599139387.97
无形资产及递延资产
无形资产 54
开办费 55 139000.00 61000.00
长期待摊费用 56
其他长期资产 57
无形及递延 58 139000.00 61000.00
资产合计
递延税项
递延税款借项 59
资产总计 710672999.42 684473080.31
负债及股东 行次 年初数 期末数
权益
流动负债：
短期借款 61 80000000.00 95000000.00
应付票据 62
应付帐款 63 550164.37
预收货款 64
代销商品款 65
应付工资 66 5466525.00 5245831.53
应付福利费 67 3625679.57 5951992.15
未付股利 68 43725100.00 400000.00
未交税金 69 5503423.17 4798735.20
其它应交款 70 31700.77 40684.35
其他应付款 71 75155390.60 46885637.64
预提费用 72
一年内到期的 73
长期负债
其他流动负债 74
流动负债合计 80 213507819.11 158873045.24
长期负债
长期借款 81
应付债券 82
长期应付款 83
住房周转金 84 769514.70 808251.52
其他长期负债 85
长期负债合计 90 769514.70 808251.52
递延税项
递延税款贷项 91
负债合计 92 214277333.81 159681296.76
股东权益：
股本 93 124786000.00 124786000.00
资本公积 94 304032235.86 304032235.86
盈余公积 95 55993174.12 55993174.12
其中：公益金 96 10653511.10 10653511.10
未分配利润 97 11584255.63 39980373.57
股东权益合计 98 496395665.61 524791783.55
负债及股东 99 710672999.42 684473080.31
权益总计
利润表
１９９８年６月
编制单位：南京水运实业股份有限公司 单位：元
项 目 行次 上年同期数 本年累计数
一、主营业务收入 1 86478954.41 153505847.61
减：折扣与折让 2
主营业务收入净额 3 86478954.41 153505847.61
减：主营业务成本 4 59832542.22 107479767.00
主营业务税金及附加 5 2880076.08 5111744.73
二、主营业务利润 10 23766336.11 40914335.88
（亏损以“－”号填列）
加：其他业务利润 11 164355.71 244516.88
（亏损以“－”号填列）
减：存货跌价损失 12
营业费用 13
管理费用 14 1939605.83 4158691.27
财务费用 15 627278.73 3074524.57
三、营业利润 18 21363807.26 33925636.92
（亏损以“－”号填列）
加：投资收益 19 191742.47
（亏损以“－”号填列）
补贴收入 22
营业外收入 23 4380164.45
减：营业外支出 25 57901.66 79661.93
加：以前年度损益调整 26 -7095.00 -397697.15
四、利润总额 27 25870717.52 33448277.84
（亏损以“－”号填列）
减：所得税 28 8537336.78 5052159.90
五、净利润 30 17333380.74 28396117.94
（亏损以“－”号填列）
现金流量表
１９９８年６月
编制单位：南京水运实业股份有限公司 单位：元
项 目 行次 金 额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1 156016474.55
收取的租金 2
收到的增值税销项税额和退回的增值税款 3 1807213.06
收到的除增值税以外的其他税费返还 4
收到的其他与经营活动有关的现金 8 6818815.80
现金流入合计 9 164642503.41
购买商品、接受劳务支付的现金 10 57258041.92
经营租赁所支付的现金 11
支付给职工以及为职工支付的现金 12 28784619.31
支付的增值税款 13 1848676.84
支付的所得税款 14 5902553.17
支付的除增值税、所得税以外的其他税费 15 5508024.10
支付的其他与经营活动有关的现金 20 13742088.74
现金流出小计 21 113044004.08
经营活动产生的现金流量净额 22 51598499.33
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 23
分得股利或利润所收到的现金 24
取得债券利息收入所收的现金 25
收到的其他与投资活动有关的现金 30
现金流入小计 31
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所32 42415571.00
支付的现金
权益性投资所支付的现金 33
债权性投资所支付的现金 34
支付的其他与投资活动有关的现金 40
现金流出小计 41
投资活动产生的现金流动净额 42 -42415571.00
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收权益性投资所收到的现金 43
发行债券所收到的现金 44
借款所收到的现金 45 113000000.00
收到的其他与筹资活动有关的现金 50 141927.88
现金流入小计 51 113141927.88
偿还债务所支付的现金 52 98000000.00
发生筹资费用所支付的现金 53
分配股利或利润所支付的现金 54 43325100.00
偿付利息所支付的现金 55 3214952.75
融资租赁所支付的现金 56
减少注册资本所支付的现金 57
支付的其他与筹资活动有关的现金 62 83594.50
现金流出小计 63 144623647.25
筹资活动产生的现金流量净额 64 -31481719.37
四、汇率变动对现金的影响 65
五、现金及现金等价物净增加额 66 -22298791.04
项 目 金 额
１、不涉及现金收支的投资和筹资活动
以固定资产偿还债务
以投资偿还债务
以固定资产进行长期投资
以存货偿还债务
融资租赁固定资产
２、将净利润调节为经营活动的现金流量：
净利润 28396117.94
加：计提的坏帐准备或转销的坏帐
固定资产折旧 34174348.21
无形资产摊销 78000.00
处置固定资产、无形资产和其他
长期资产的损失（减收益）
固定资产报废损失
财务费用
投资损失（减收益）
递延税款贷项（减借项）
存货的减少（减增加） 1801679.63
经营性应收项目的减少（减增加） -18779979.60
经营性应付项目的增加（减减少） 5969796.63
增值税增加净额（减减少） -41463.78
其他
经营活动产生的现金流量净额 51598499.33
３、现金及现金等价物净增加情况：
货币资金的期末余额 13308400.54
减：货币资金的期初余额 35607191.58
现金等价物的期初余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -22298791.04